Die addierte Bilanzsumme wuchs um 30 Milliarden auf 818 Milliarden Euro (3,8 Prozent). Insgesamt erwirtschafteten die Genossenschaftsbanken 2015 einen vorläufigen Jahresüberschuss nach Steuern von 2,1 Milliarden Euro. Damit hielten die Institute auch unter widrigen geldpolitischen und regulatorischen vom Vorjahr (–0,8 Prozent). Im Kundengeschäft konnten Rahmenbedingungen das hohe Niveau der Ergebnisse sie zudem weitere Marktanteile hinzugewinnen.

Niedrigzinsen befördern Kreditnachfrage

Beflügelt von der robusten Konjunktur in Deutschland vergaben die Volksbanken und Raiffeisenbanken im Jahr 2015 weiterhin mehr Kredite an Nichtbanken. Das Wachstum der Buchkredite an den Privatsektor wurde dabei – wie schon in den Vorjahren – von Ausleihungen an private Haushalte getragen. Dies lag hauptsächlich an der weiterhin regen Nachfrage nach privaten Wohnungsbaukrediten. Vor allem die nach wie vor niedrigen Finanzierungskosten und die gute Einkommenssituation vieler Haushalte gaben dafür den Ausschlag. Neben den Buchkrediten an private Haushalte weiteten die Banken überdies ihre Kreditvergabe an nichtfinanzielle Unternehmen aus. Entscheidend hier: die noch einmal gesunkene Verzinsung langfristiger Buchkredite sowie die grundsätzlich positiven Konjunkturund Geschäftserwartungen.

Der Zuwachs im Kreditgeschäft der Kreditgenossenschaften lag bei 4,8 Prozent (23 Milliarden Euro). Insgesamt gaben die Kreditgenossenschaften per Ende 2015 Kredite in Höhe von 505 Milliarden Euro heraus. Damit knüpften sie an die Rekordwerte der beiden Vorjahre an (2014 und 2013: 4,3 Prozent). Wachstumstreiber waren erneut die langfristigen Forderungen. Ihr Volumen wuchs um 5,4 Prozent auf 443 Milliarden Euro. Aber auch die mittelfristigen Forderungen legten um 2,3 Prozent zu. Durch die Versorgung von Privat- und Firmenkunden mit Krediten kamen die Volksbanken und Raiffeisenbanken ihrem Förderauftrag als mittelständische Banken auch 2015 gewohnt zuverlässig nach.

Maßgeblich für die positive Entwicklung der Unternehmenskredite (Kredite an nichtfinanzielle Unternehmen und Selbstständige) der Genossenschaftsbanken im Jahr 2015 (+4,7 Prozent) waren die Kredite an das Dienstleistungsgewerbe sowie an die Bereiche Energie und Bergbau. Die Kredite an Dienstleister mit einem Zuwachs von 6,4 Prozent machen 2015 etwas mehr als die Hälfte des gesamten Firmenkreditvolumens aus. In der Branche Energie und Bergbau legten die Kredite der Genossenschaftsbanken im Jahr 2015 um 6,6 Prozent zu. Der Wirtschaftsbereich der erneuerbaren Energien dürfte wegen der energieund klimapolitischen Ziele der Bundesregierung seine Dynamik auch in Zukunft beibehalten.

Sichtguthaben beliebtestes Anlageprodukt

Angesichts der Nullzinspolitik der Europäischen Zentralbank bevorzugten die Kunden der Volksbanken und Raiffeisenbanken Sichtguthaben. Sie sind eine besonders liquide und sichere Bankanlageform. Länger laufende und damit weniger liquide Bankprodukte waren hingegen weniger gefragt. So zogen die Kunden bei Termineinlagen, Spareinlagen und Sparbriefen Gelder ab.

Die Kreditgenossenschaften steigerten ihre Kundeneinlagen 2015 insgesamt um 26 Milliarden Euro (4,5 Prozent) auf 608 Milliarden Euro. Am stärksten wuchsen hier erneut die täglich fälligen Verbindlichkeiten. Sie stiegen um 35 Milliarden Euro (10,9 Prozent) auf 361 Milliarden Euro, während die anderen Einlagenformen abnahmen. Damit sind nun knapp 60 Prozent der Kundeneinlagen täglich fällige Sichteinlagen. Auch hier macht sich erneut die aktuelle Zinssituation bemerkbar: Viele Kunden warten aufgrund der niedrigen Zinsen zunächst einmal ab, bevor sie ihr Geld langfristig anlegen.

Bilanzsumme wächst weiter/Zahl der Volksbanken und Raiffeisenbanken leicht rückläufig

Die aggregierte Bilanzsumme der Kreditgenossenschaften erhöhte sich im Vergleich zum Vorjahr um 3,8 Prozent auf 818 Milliarden Euro. Der Konsolidierungsprozess unter den Volksbanken und Raiffeisenbanken setzte sich gegenüber den Vorjahren leicht vermindert fort. Die Zahl der Kreditgenossenschaften nahm 2015 um 26 Institute (2,5 Prozent) auf 1.021 Banken ab.

Dadurch erhöhte sich auch die durchschnittliche Bilanzsumme je Institut auf 801 Millionen Euro (2014: 753 Millionen Euro). Die Spannweite bei den Bilanzsummen der Kreditgenossenschaften reicht dabei von 16 Millionen bis zu 37 Milliarden Euro.

Das Warengeschäft betrieben 2015 noch 111 (Vorjahr: 122) Institute. Das sind knapp 11 Prozent aller Kreditgenossenschaften. In den vergangenen zehn Jahren reduzierte sich diese Zahl damit um mehr als die Hälfte.

Ergebnisentwicklung: Solide Basis

Die anhaltenden Niedrigzinsen führten erwartungsgemäß zu weiter sinkenden Zinsmargen. Das rege Kundengeschäft konnte den erwarteten Rückgang beim Zinsüberschuss der Kreditgenossenschaften teilweise kompensieren. Der Zinsüberschuss sank um 0,4 Prozent auf 17 Milliarden Euro. In Relation zur durchschnittlichen Bilanzsumme reduzierte sich die Zinsspanne um 0,08 Prozentpunkte auf 2,13 Prozent.

Der Provisionsüberschuss konnte um mehr als 220 Millionen Euro (5,1 Prozent) auf 4,5 Milliarden Euro gesteigert werden. Die Provisionsspanne verbesserte sich auf 0,57 Prozent der durchschnittlichen Bilanzsumme. Dies ist vor allem auf die hohe Kundennachfrage nach Produkten der Union Investment, der Bausparkasse Schwäbisch Hall und der R+V Versicherung sowie auf Erlöse im Zahlungsverkehr zurückzuführen. Das außerbilanzielle Kundenvolumen wuchs um 6,7 Prozent auf 387 Milliarden Euro.

Durch die nur leicht steigenden operativen Erträge werden die Kosten mittlerweile umso spürbarer. Kosteneffizienz bleibt insofern für die Kreditgenossenschaften ein wichtiges Thema. 2015 stieg der Verwaltungsaufwand um 2,9 Prozent auf 14,6 Milliarden Euro. Hierzu trug auch die europäische Bankenabgabe mit 63 Millionen Euro bei.

Die Personalaufwendungen schlugen mit 8,9 Milliarden Euro zu Buche. Das entspricht einem Zuwachs von 3,7 Prozent. Dabei sank der Personalbestand um 2,3 Prozent auf 157.600 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter (einschließlich Beschäftigte im Warenbereich). Dieser Rückgang beruht nahezu ausschließ- lich auf der Altersfluktuation. Die Ausbildungsquote lag wiederum bei über 8,1 Prozent.

Die anderen Verwaltungsaufwendungen erhöhten sich um 1,7 Prozent auf 5,8 Milliarden Euro. Die Verwaltungskostenspanne reduzierte sich leicht von 1,84 Prozent im Jahr 2014 auf 1,83 Prozent im Jahr 2015.

Die Aufwands-Ertrags-Relation im engeren Sinne (Cost-Income-Ratio) – als Maß für die wirtschaftliche Effizienz der Kreditgenossenschaften – stieg um 1,5 Prozentpunkte auf 67,9 Prozent.